Het is 2013, dus tijd om de balans over 2012 op te maken. Zoals ik eerder al liet zien hebben we inmiddels een behoorlijk portfolio aan investeringen opgebouwd, dus het gaat even duren voordat ik ze allemaal behandeld heb hier op mijn weblog. Al verwacht ik dat over veel van onze investeringen nog weinig te melden valt. Vandaag een waar wel wat over te melden valt: de investeringen in Afrika via MyC4. In 2009 en 2010 heb ik daar behoorlijke verliezen op geleden en in 2011 was mijn rendement nog licht negatief. Het rendement over 2012 was echter zeer goed te noemen: 13%.
Investeringen sinds 2008
Sinds 2008 heb ik in via bijna 400 leningen ruim €2.000 geinvesteerd in Afrika. Dat is niet altijd goed gegaan, maar tot op heden heb ik ruim €1.600 terug ontvangen aan aflossingen en rente. Van die 400 leningen zijn 175 leningen volledig terugbetaald.
Tabel 1 investeringen sinds 2008
| Country | Investments | Amount | Repayments |
| Cote D’ivoire |
5 |
€ 45 |
€ 17 |
| Ghana |
25 |
€ 134 |
€ 108 |
| Kenya |
135 |
€ 854 |
€ 531 |
| Rwanda |
48 |
€ 250 |
€ 232 |
| Senegal |
12 |
€ 65 |
€ 30 |
| Tanzania |
45 |
€ 230 |
€ 137 |
| Uganda |
127 |
€ 769 |
€ 557 |
| Eindtotaal |
397 |
€ 2.346 |
€ 1.611 |
In onderstaande tabel kan je zien dat ik in 2012 geparticipeerd heb in 112 nieuwe leningen, waarvan het merendeel in Uganda, Kenya en Tanzania
Tabel 2 nieuwe investeringen in 2012
| Country | Active | Removed | Eindtotaal |
| Ghana |
3 |
5 |
8 |
| Kenya |
27 |
1 |
28 |
| Rwanda |
11 |
6 |
17 |
| Tanzania |
24 |
3 |
27 |
| Uganda |
47 |
19 |
66 |
| Eindtotaal |
112 |
34 |
146 |
Behaalt resultaat 2012
In 2012 heb ik in totaal €572,50 geïnvesteerd in Afrika verdeelt over 112 ondernemers. Ik heb bijna 1400 terugbetalingen ontvangen met een waarde van €516,10. Mijn nettowinst bedroeg bijna €40. Dat is 13% rendement op het geïnvesteerd vermogen dat nog over is van de totale inleg van €650. Als ik uitga van die €650 resteert een rendement van 6%. Nog steeds ruim meer dan op een spaarrekening. Daar staat dan ook meer risico tegenover, zoals ik met name in 2009 en 2010 heb mogen ervaren.
Inmiddels is de kwaliteit van de leningen bij MyC4 sterk verbeterd. Dat vertaalt zich in een minder groot bedrag aan defaults (leningen waar 6 maanden of langer geen terugbetaling op ontvangen is). Ook het aantal defaults waar alsnog betalingen op binnenkomen stijgt. In 2012 was het bedrag dat ik kwijt was aan defaults ongeveer in evenwicht met het bedrag dat ik alsnog ontvangen heb. Voor mij laat dat zien dat MyC4 de kwaliteit van haar providers op orde heeft gekregen. Wat niet wil zeggen dat alle problemen verleden tijd zijn, aangezien nog steeds 41% van mijn uitstaande leningen een betalingsachterstand heeft.
Tabel 3 kwaliteit portfolio
| Status | No | Pending | Yes | Eindtotaal |
| Aantal leningen |
52 |
12 |
62 |
126 |
| Aandeel |
41% |
10% |
49% |
100% |
Ook de kracht van de Afrikaanse economieen ten opzichte van Europa is terug te zien in mijn resultaten aangezien zo’n 10% van mijn rendement afkomstig is van valutawinsten. Anders gezegd: Afrikaanse munten zijn in 2012 gestegen ten opzichte van de Euro.
Tabel 4 resultaten 2012
| Interest |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
| Earned interest before tax and currency |
12,75 |
44,08 |
25,37 |
29,28 |
42,48 |
| Paid tax on earned interest |
1,76- |
6,37- |
3,75- |
4,06- |
5,74- |
| Currency gain/loss on earned interest |
0,10- |
2,61- |
0,50- |
2,22- |
0,48- |
| Earned interest after tax and currency |
10,89 |
35,10 |
21,12 |
23,00 |
36,26 |
|
|
|
|
|
|
|
| Principal |
|
|
|
|
|
| Defaulted principal |
– |
116,84- |
272,57- |
15,24- |
10,59- |
| Recovered principal |
– |
3,92 |
7,39 |
8,45 |
9,61 |
| Miscoci coverage |
|
16,48 |
|
|
|
| Currency gain/loss on principal |
0,42- |
22,21- |
5,90- |
28,26- |
4,20 |
| Total gain/loss on principal |
0,42- |
118,65- |
271,08- |
35,05- |
3,22 |
|
|
|
|
|
|
|
| Net result |
10,47 |
83,55- |
249,96- |
12,05- |
39,48 |
| Rendement |
5% |
-20% |
-83% |
-5% |
13% |
Vergelijking rendement met dochterlief
Voor mijn dochter heb ik ook een account by MyC4 aangemaakt, waar ik ieder jaar een bedrag op stort. Dit geld wordt automatisch geïnvesteerd in Afrikaanse ondernemers. Grote vraag is ieder jaar of automatisch investeren een beter rendement oplevert dan wat ik zelf probeer. Over 2012 is dat niet het geval, dochterlief heeft ‘slechts’ 8% rendement behaald. Dat is minder dan dat ik heb behaald.
Krispy's Blog 
Plaats een reactie